明星基金经理卸任疑遭查 资管违法违规继续高压

12月2日晚间，一则基金经理卸任公告惊动了基金圈。中欧基金成长策略组负责人，也是业内知名的基金经理刘明月，突然宣布根据公司安排不再担任旗下四只基金的基金经理。

为了奔“私”还是有了更好的平台？这种甩手掌柜式的做法，不免让人诸多猜测。据21世纪经济报道记者从多位华南区域基金业内人士处了解，实际原因或与监管部门对其在广发基金期间的投资交易调查有关。

明星基金经理被调查

公告中，并没有对刘明月卸任基金经理的原因作过多说明，仅是公式化的“公司安排”。不过事实上，公募基金圈内已有他正在被监管部门调查的传言，据称其在广发基金任职基金经理期间疑似涉及内幕交易。只是至目前为止，此项调查尚未公开，结果也无定论。“如果调查结果属实，将要面临终身市场禁入等处罚”，有基金人士表示。

在公募基金业内，刘明月称得上是大佬级别，他是目前行业内为数不多从业经历超过10年的基金经理，投资管理业绩优秀，也是一位知名的明星基金经理。其履历并不复杂，自2004年7月加入广发基金，一干就是十年，历任研究员、研究发展部副总经理、机构投资部总经理、基金经理、权益投资一部副总经理，2014年12月加入中欧基金，除了担纲中欧明睿新起点等四只基金的基金经理外，还任职投资总监和事业部负责人。截至今年三季度末的数据，刘明月手中掌管的公募资产规模总计约为70亿元。

刘明月“成名”在广发基金。2009年6月首次出任基金经理，开始管理广发聚瑞，5年多的任期内业绩回报率达到67.4%，远高于同期同类型基金约30%的平均回报率。2013年，他又先后执掌了广发新经济和广发聚优，这两只基金的投资业绩也是可圈可点，但据21世纪经济报道记者获得的信息，也是这两只基金让刘明月陷入了此次调查。监管部门在大数据排查中发现，这两只基金在建仓期间有多只重仓股票与外部账户有趋同重合，被疑泄露内幕交易信息。

资管违法违规继续高压

公开资料显示，广发新经济成立于2013年2月6日；广发聚优成立于2013年9月11日，往后推算6个月的建仓期，也不难发现监管部门大数据的追查深度已普遍挖掘到三四年前。

近年来，监管部门对资本市场的违法违规案件，特别是内幕交易和“老鼠仓”等，一直保持着高压态势。股票市场中，交易所每周都有监管情况披露，其中就包括内幕交易核查，在资管领域亦如此。根据证监会每周新闻发布会上通报的行政处罚案件统计，截至11月中旬，涉内幕交易案件有三十多起。

“虽然总体上看，2016年资管行业内曝出的‘老鼠仓’和内幕交易案例有所减少，但实际上监管部门和执法部门的打击力度并没有减弱。”有上海基金公司督察长表示。

今年8月末，证监会通报了冠军基金经理厉建超的“老鼠仓”案。其最终不仅被证监会采取终身证券市场禁入措施，且移送公安机关，因利用未公开信息交易罪，获刑3年6个月，并处罚金1700万元。

今年年初，证监会还曾通告过原申万菱信基金经理张鹏在2008年12月2日至2012年3月20日期间利用内幕信息大搞“老鼠仓”交易。

此外，来自北京市高院的公开信息，2016年5月31日，原中国人寿资管养老金及机构业务部投资团队高级经理、中国人寿养老保险股份有限公司投资管理中心高级经理、投资管理中心权益投资部总经理曾宏，因“老鼠仓”被依法判处有期徒刑五年，并处罚金120万元。

今年8月，原工银瑞信基金经理王勇、原华夏基金基金经理罗泽萍皆因“老鼠仓”案件获刑。

时至年底，21世纪经济报道记者还了解到，目前上海就有两起“老鼠仓”案件待审。